Il servizio di
Consulenza Finanziaria Primaria fee only, consiste
in tutte le attività relative alla pianificazione del portafoglio del Cliente e
va distinto dai Servizi d'investimento (Gestione di portafogli e Consulenza in materia
d'investimento) e dal Servizio di collocamento.
La Consulenza Finanziaria Primaria (
Diagnosi), riguarda la conoscenza
e la protezione del Cliente e si basa, facendo buon uso dell'Economia sperimentale
e della Finanza comportamentale, sull'analisi degli elementi che caratterizzano
le decisioni d'investimento e che costituiscono i cardini della costruzione di un
portafoglio: obiettivi, orizzonte temporale, tolleranza al rischio, preferenze,
ricchezza disponibile, capacità reddituale e di risparmio, dimestichezza con le
varie tipologie di prodotti e servizi, cui fa seguito la costruzione dell'asset
allocation finanziaria, con la ripartizione della ricchezza nelle relative classi
d'investimento basata sulle "categorie" e "tipologie" degli investimenti e non sui
singoli prodotti.
La Consulenza Finanziaria Primaria può essere arricchita con l'attività di "Ricerche
in materia di investimenti", per fornire al Cliente analisi e comparazioni sugli
strumenti finanziari e sui servizi d'investimento.
La Consulenza Finanziaria Primaria per Legge è un'attività
libera, che chiunque può svolgere senza necessità di autorizzazione o iscrizione
a qualche Albo Professionale ed è remunerata "fee only".
Nel rapporto professionale con il Cliente alla "
Diagnosi" fa seguito
la "
Ricetta", con la raccomandazione personalizzata dei prodotti
specifici da comprare, vendere o mantenere, ed il Cliente può darvi esecuzione oppure
no.
Trattasi del Servizio di Consulenza in materia d'investimenti (
Ricetta di Prodotti
valutati adeguati) che consiste, nella prestazione di raccomandazioni
personalizzate a un Cliente, riguardo una o più operazioni relative a strumenti
finanziari (Direttiva Mifid).
Tale Consulenza, riservata alle Banche/Sim/Intermediari autorizzati, che la svolgono
direttamente o tramite i Promotori Finanziari, è riservata anche alle Società di
Consulenza ed ai Consulenti che saranno iscritti al costituendo ALBO (per semplicità
chiamiamoli "emittenti" le raccomandazioni), ed
ha un contenuto ben identificato
limitato e ridotto alle sole raccomandazioni, ed è considerata un Servizio d'investimento.