(Teleborsa) - La
quotazione di
Italian Design Brands (IDB) su Euronext Milan è stata caratterizzata da
diverse innovazioni di processo, che hanno consentito un
risultato positivo nonostante dato il contesto di mercato estremamente complesso e nervoso per quanto riguarda le IPO. Lo sostiene
Equita, che con i suoi team di Investment Banking e di Global Markets ha agito in qualità di Joint Global Coordinator, Joint Bookrunner e Listing Agent nell'operazione che ha portato a Piazza Affari il polo italiano dell'arredo e del design di alta qualità.
Innanzitutto, IDB è la
prima IPO rilevante in Europa ad aver
scambiato in verde il primo giorno di quotazione nel 2023, continuando a salire anche il secondo giorno.
In merito alle innovazioni, Equita ricorda il coinvolgimento nei primi giorni di maggio di un
cornerstone investor come
Tamburi Investment Partners - TIP che, successivamente alla pubblicazione dell'intention to float ha annunciato la propria intenzione di rilevare il 50,7% di Investindesign, azionista di controllo di IDB, per un
investimento complessivo di 72 milioni.
La presenza di un investitore chiave come TIP ha consentito di definire la valutazione dell'equity della società a circa 220 milioni pre-money e ha trasformato il processo in una operazione di mercato primario, ovvero 100% in aumento di capitale. La presenza di un
prezzo fisso per l'offerta pari a €10,88, ha poi contribuito a creare un
processo di raccolta ordini estremamente "disciplinato", con volumi "reali" da parte degli investitori interessati.
Il processo si è concluso con una domanda significativamente superiore all'offerta e un'
allocazione concentrata su nomi di qualità long only e diversi family office. Il mix di investitori ha visto una prevalenza di soggetti domestici (circa 2/3) e la presenza di investitori UK, statunitensi e dell'Europa continentale (circa 1/3).
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