(Teleborsa) -
Equita ha aumentato a
60 euro per azione (+2%) il
target price su
Comer Industries, società quotata su Euronext Milan e attiva nella progettazione e produzione di sistemi avanzati di ingegneria e soluzioni di meccatronica per la trasmissione di potenza, confermando la
raccomandazione "
Buy" dopo un
secondo trimestre 2026 migliore delle attese nonostante il difficile contesto.
In particolare, i risultati del secondo trimestre sono superiori alle attese (del 5% il fatturato e del 13% l'EBITDA) tranne il FCF per il NWC. "Sappiamo che il confronto YoY è agevolato dal debole primo semestre 2025 - si legge nella ricerca - ma il
rimbalzo è ancora più significativo a pari perimetro (fatturato +15% YoY e EBITDA +19%), sapendo che: le sinergie legate all'integrazione con Comtesco non si sono ancora manifestate; il secondo trimestre beneficia ancora in minima parte del contratto jumbo di CNH per il trattore Stiger; il mercato agricolo è tutt'altro che in un chiaro ciclo espansivo dopo oltre 3 anni di crisi".
Alla luce del secondo trimestre, Equita ha
incrementato le stime 2026/27 (in media fatturato +1%, EBITDA +1% e net profit +2%).